Wat is een hypotheek met variabele rente? (En is het een goed idee?)

Met rente stijgt, zijn veel huiseigenaren en hoopvolle huizenkopers op zoek naar alternatieve manieren om hun kosten te verlagen. Voer de hypotheek met aanpasbare rente of ARM in. ARM's staan ​​bekend om hun lagere introductietarief, waardoor ze een geweldige optie zijn voor diegenen die willen besparen een paar dollar vooruit of mensen die in eerste instantie een lagere maandelijkse betaling nodig hebben om in aanmerking te komen voor een hypotheek plaats. Door al deze voordelen kunnen sommige mensen zich afvragen of ARM's te mooi zijn om waar te zijn. Volgens de experts waarmee we hebben gesproken, hangt dat allemaal af van wat u in de toekomst met uw huis wilt gaan doen.

Wat is een hypotheek met variabele rente?

Een hypotheek met variabele rente is een hypotheek met een rente die zich na een bepaalde periode aanpast, volgens

Zoals de naam al doet vermoeden, kunnen deze tarieven blijven veranderen, legt uit Mihal Gartenberg, een agent bij Coldwell Banker Warburg. "Voor een hypotheek met een variabele rente van 5/1 zou de lener bijvoorbeeld vijf jaar lang hetzelfde bedrag betalen, en de rente zou daarna elk jaar opnieuw worden ingesteld op basis van de marktwaarde", zegt ze. "Een hypotheek met variabele rente van 5/6 zou elke zes maanden worden aangepast."

Normaal gesproken heeft uw aanpassingsperiode een tariefplafond, dat wordt bepaald door een zogenaamde marge. De marge vermeldt het aantal punten dat aan uw tarief kan worden toegevoegd zodra uw aanpassingsperiode begint en de vaste periode eindigt. U kunt dit nummer gebruiken om een ​​globaal idee te krijgen van wat het worstcasescenario zou zijn als u gedurende de looptijd van de lening opgesloten zou blijven met uw hypotheek met variabele rente. Al deze informatie moet duidelijk worden beschreven in zowel de initiaal onthullingen over tariefvergrendeling uw hypotheekverstrekker geeft u, uw voorafgaande goedkeuring, en de laatste sluitingspapieren.

Hypotheken met aanpasbare rente zullen altijd de geldende tarieven weerspiegelen op het moment van de aanpassing. "Omdat er meer risico is voor de kredietnemer, zijn de rentetarieven meestal gunstiger, daarom kiezen kopers ervoor", voegt Franco toe.

Soorten hypotheken met instelbare rente

Is een hypotheek met variabele rente iets voor u?

Voor sommige mensen is het langetermijnrisico de kortetermijnbeloning waard. "Als u van plan bent om slechts voor een bepaalde periode in het pand te zijn of het eigendom te bezitten en u weet dat voor zeker (of in ieder geval redelijk zeker), dan is de hypotheek met variabele rente zinvol", legt uit Franco. "Waarom een ​​hoger tarief betalen als dat niet nodig is?"

Bovendien zegt Gartenberg dat mensen die verwachten dat hun financiële situatie ten goede zal veranderen, de nabije toekomst, zoals degenen die een meevaller of erfenis verwachten, kunnen baat hebben bij de ARM keuze.

Anderen vinden misschien dat het afsluiten van een woninglening met een hypotheek met aanpasbare rente de enige manier is om hun maandelijkse hypotheekbetaling laag genoeg te krijgen om via hun geldschieter in aanmerking te komen voor hun lening. Mensen met een lagere kredietwaardigheid, een hogere schuld / inkomensratio of buitensporige schulden hebben mogelijk een ARM (en de lagere rente) nodig om in hun nieuwe huis te komen.

Wat zijn de risico's van een ARM?

Hypotheken met aanpasbare rente haalden de krantenkoppen in het begin van de jaren 2000, en daarom aarzelen veel mensen nog steeds een beetje als ze horen dat ze weer populair worden. ARM's raakten uit de gratie na de subprime-crash in 2008, grotendeels omdat huiseigenaren werden overbelast op huizen die ze zich alleen konden veroorloven met het initiële tarief. Toen die tarieven eenmaal waren aangepast, ontdekten huiseigenaren dat ze hun maandelijkse hypotheeklasten niet konden bijhouden en liepen ze snel achter, legt Franco uit. "Banken richtten zich met deze producten op mensen en het goedkeuringsproces voor leningen was veel eenvoudiger, omdat er minder controle was."

Hoewel banken de broekriem in de jaren daarna zeker hebben aangescherpt en toezichtcomités dit soort roofzuchtige praktijken, is er altijd een kans dat de markt kan verschuiven, waardoor de woningwaarde daalt en het bijna onmogelijk wordt om uw uitweg uit een hogere rente. Franco is van mening dat ARM's nog steeds risicovoller zijn dan hypotheken met een vaste rente, en daarom voelen mensen die risicomijdend zijn zich misschien niet op hun gemak om die weg te gaan.

Andere hypotheekopties

Gelukkig zijn er verschillende hypotheekproducten beschikbaar voor kredietnemers die op zoek zijn naar een alternatief voor een lening met vaste rente. Naast hypotheken met aanpasbare rente, zegt Gartenberg dat een aflossingsvrije hypotheek met aanpasbare rente een andere optie is. "Laten we zeggen dat de lener een aflossingsvrije lening krijgt voor zeven jaar, maar van plan is om na vijf jaar te verkopen", zegt ze. "De maandelijkse kosten van levensonderhoud in de woning zijn lager en bij de verkoop zou de lening worden terugbetaald."

Natuurlijk brengen leningsvoorwaarden zoals deze een extra risicolaag met zich mee. Aangezien uw maandelijkse betalingen alleen worden uitbetaald om de rente op uw hypothecaire lening te dekken en niet worden toegepast op de hoofdsom van uw lening, krijgt u nog steeds een hogere betaling bij uw eerste hypotheekrente aanpassing. Afhankelijk van het type product dat uw geldschieter u heeft verkocht, kan dat een forfaitaire (of ballon)betaling betekenen of een sterk verhoogde maandelijkse hypotheekbetaling.

Zijn ARM's een goed idee?

Als het gaat om het kiezen van de juiste hypotheek voor uw financiële behoeften, moet uw eerste stop een vertrouwde hypotheekverstrekker of makelaar die de voor- en nadelen van elk type product kan uitleggen en hoe de mogelijke voor- en nadelen voor u eruit kunnen zien. Een ARM-lening kan voor de ene persoon werken, maar hoeft niet per se voor een ander te werken, en wat er op papier goed uitziet, kan soms allesbehalve in werkelijkheid blijken te zijn.