Is het eigenlijk te laat om uw huis te herfinancieren? Dit is wat experts zeggen

Volgens veel financiële experts is het misschien al te laat voor de meeste mensen die dit jaar hun huis hoopten te herfinancieren. Stijgende rentetarieven en dalende huizenprijzen hebben veel van de voordelen van het herfinancieren van een woninglening weggenomen, zoals geld besparen op uw hypotheekrenteaftrek maandelijkse hypotheekbetaling of een deel van het eigen vermogen van uw huis trekken voor een grote aankoop of renovatie - waardoor sommige mensen de waarde die een herfinanciering kan bieden, heroverwegen.

Toch zijn er volgens deskundigen nog steeds mensen die veel baat kunnen hebben bij het oversluiten van hun hypotheek. We spraken met een financiële professional om erachter te komen wat u moet weten als u nog steeds een herfinanciering van uw huis overweegt.

Wat betekent herfinanciering van een huis?

Wie kan nog profiteren van een herfinanciering?

Er zijn veel redenen waarom mensen hun hypotheek oversluiten, volgens: Melissa Cohn, regionale vice-president bij William Raveis Mortgage. "Het gaat niet altijd alleen om een ​​lager tarief. Als u bijvoorbeeld momenteel een instelbare snelheid: en het staat op het punt te resetten, dan is het misschien nog steeds een goed moment om te herfinancieren", legt ze uit.

Ook als u schulden wilt consolideren; consolideren van een home equity kredietlijn; of het aantrekken van eigen vermogen voor renovaties, investeringen of enig ander doel, zegt Cohn dat die behoeften de veranderende tarieven kunnen vervangen.

Ten slotte, als u vastzit aan een aflossingsvrije lening (waarbij u alleen betalingen doet over het rentegedeelte van uw lening en niet over de hoofdsom), is dat Cohn staat op het punt om uit de aflossingsvrije periode te verouderen en zegt dat je vóór die betalingsverhoging wilt herfinancieren in een hypotheek met vaste of aanpasbare rente treffers.

Ken uw langetermijnplannen voor eigenwoningbezit

Cohn zegt dat er een paar extra dingen zijn waar u aan moet denken wanneer u probeert te bepalen of u moet wachten met het wijzigen van de voorwaarden van uw hypotheek. "Allereerst moeten kredietnemers overwegen hoe lang ze verwachten in hun huis te blijven voordat ze overwegen om de lening te herfinancieren en te betalen." afsluiting van de kosten," ze zegt.

Als u van plan bent voor de lange termijn in uw huis te blijven, heeft u waarschijnlijk tijd om eventuele kosten of vergoedingen die u maakt, op dit moment te herfinancieren. Als u echter van plan bent om in de komende twee jaar te verhuizen, is herfinanciering wanneer de tarieven hoog zijn en de waarden dalen, financieel misschien niet zo zinvol.

Laat herfinanciering voor u werken

Als u nu absoluut moet herfinancieren wanneer de tarieven minder gunstig zijn, zegt Cohn dat u een paar dingen kunt doen om het uzelf (en uw portemonnee) gemakkelijker te maken. "Als u nu herfinanciert en de maandelijkse betaling laag wilt houden, moet u een lening met variabele rente (ARM) overwegen", zegt ze. "Het is beter om een ​​ARM te nemen dan om punten te betalen om een ​​vaste rente te kopen die waarschijnlijk binnen een jaar of twee weer zal dalen."

Aanpasbare en aflossingsvrije leningen hebben over het algemeen een lagere prijs vanwege de extra risico's voor de lener. Deze soorten hypotheken begin met lagere betalingen in het begin en verhoog dan in de loop van de tijd. Nu de tarieven nu stijgen, betekent dit dat uw betaling aanzienlijk kan stijgen wanneer uw oorspronkelijke prijsprogramma eindigt - maar Cohn zegt dat leningen met aanpasbare rente en aflossingsvrije leningen de beste manier kunnen zijn om uw betalingen in de tussentijd laag te houden. Zodra de rentetarieven weer dalen (wat Cohn denkt dat ze zullen doen), kunt u herfinancieren naar een hypotheek met vaste rente.

Tarieven blijven veranderen

Na de crash van de subprime-hypotheek in het begin van de jaren 2000, zijn veel mensen begrijpelijkerwijs sceptisch als ze horen dat mensen een Hypotheek met aanpasbare rente om hun maandelijkse hypotheekkosten te compenseren, maar Cohn zegt dat het voor sommigen een volkomen redelijke optie is mensen. "Wees niet bang voor een hypotheek met variabele rente. De rentetarieven zijn dit jaar in sommige gevallen in sommige gevallen bijna verdubbeld", zegt ze, eraan toevoegend dat de Fed de rente waarschijnlijk zal blijven opdrijven totdat de economie een beetje afkoelt en ze dan langzaam weer zal verlagen.

In tegenstelling tot de subprime-crash, zouden de waarden niet significant moeten dalen. Dat betekent dat veel leners nog steeds genoeg eigen vermogen in hun huis hebben om opnieuw te herfinancieren zodra de tarieven beginnen te dalen en zich vast te zetten in een veiligere hypotheek met vaste rente.

Tip

Niemand weet wat de toekomst in petto heeft

Hoewel het gemakkelijk is om voorspellingen te doen over wat er met de economie zal gebeuren, is het moeilijk om algemeen advies te geven over wat u met uw woninglening moet doen. Je beste gok is altijd om te praten met uw geldschieter of een lokale makelaar om erachter te komen of een herfinanciering in uw specifieke geval de juiste optie is. Voor degenen die hebben geprofiteerd van die record-lage rentetarieven in 2020, is er misschien geen echt voordeel om uw huis nu te herfinancieren. Echter, als je jeukt om je keuken renoveren of badkamer en wilt u een duik nemen in de overwaarde van uw huis terwijl deze nog steeds op een ongekend hoog niveau staat, is dit misschien een perfect moment om te herfinancieren.